כלכלה, עסקים- פורטל אקונומיסט
 
 
 
 
 
 
ארכיון

S&P מעלות הודיעה לקבוצת מעריב על הורדת דירוג האג"ח והכנסה לתהליך בדיקה

27/04/2008

S&P Maalot הודיעה בסופ"ש (יום ה') על הורדת הדירוג של איגרות החוב (אג"ח סדרה ג') שהנפיקה מעריב החזקות בע"מ מדירוג נוכחי (BBB+/Negative) לדירוג (BBB-/Negative) והכנסה לתהליך בדיקה (Credit Watch).

יודגש כי הדירוג הנ"ל המוקנה לסדרה (Issue) אינו מוקנה למנפיק (Issuer) ונסמך, בין היתר, על מכתב דירקטוריון חברת האם כמצוין להלן.

הורדת הדירוג לאיגרות החוב סדרה ג' נובעת מהמשך הרעה בתוצאותיה העסקיות והפיננסיות של החברה אשר נגרמות, בין
היתר, משחיקה בהכנסותיה מפרסום ושחיקה מתמשכת בחשיפת העיתון הן בימי חול והן בסופי שבוע.

כמו כן, דיווחה מעריב בדוחותיה כי היא אינה עומדת בהתניות הפיננסיות שניתנו לה על ידי הבנקים הממנים ואשר לגביו ניתן לחברה כתב ויתור עד לסוף אפריל 2008.

מנגד, לדברי מעריב, החברה נוקטת ביישום נרחב של תוכנית התייעלות מקיפה, זאת לאחר סבב המנויים המקצועיים שביצעה.

להערכת הנהלת מעריב החברה תגיע לאיזון תפעולי במהלך 2009 . בנוסף, ההנהלה מצפה כי תגיע להסדר כולל מול המממנים העיקריים עד לסוף אפריל 2008 ויתר הבנקים המממנים במהלך הרבעון הנוכחי, וזאת בעקבות אי עמידתה בהתניות פיננסיות שניתנו לה על ידי הבנקים.

להערכת S&P Maalot אי עמידה בפרמטרים אלה עלול להמשיך ולגרום להורדות דירוג נוספות.  

יודגש כי הדירוג הנוכחי של איגרות החוב (Issue) מסתמך, בין היתר, על מכתב הצהרה חתום שהועבר למעלות מיום ה-
24.09.2007 של דירקטוריון חברת האם, הכשרת הישוב לישראל בע"מ בו קיבל דירקטוריון הכשרת הישוב החלטה כי הכשרת הישוב תעמוד מאחורי התחייבויות החברה כלפי מחזיקי האג"ח (סדרה ג') של החברה ותסייע במקרה בו החברה תתקשה בפירעון האג"ח. מכתב זה צוטט גם בדוחות הכספיים השנתיים של החברה לשנת 2007.

בנוסף, הודיעה הנהלת מעריב כי היא מנהלת מו"מ מול גורמים שונים בנוגע למכירת החזקותיה במעריב הוצאת מודיעין בע"מ (חברה בת בבעלות מלאה המהווה את ההחזקה המהותית של החברה) וכן היא בוחנת שיתופי פעולה רלוונטיים.

עוד נמסר כי S&P Maalot תשוב ותבחן את דירוג איגרות החוב במידה ותחול התקדמות משמעותית במגעים אלו או במידה ומגעים אלו לא ישאו פרי.

הדפסשלח לחברהוסף תגובה  הדלק בהZרקור

אודות אקונומיסט

חדשות כלכלה

פורומים כלכלה

מאמרים כלכלה

לינקים נבחרים

מי אנחנו

כלכלה

הנהלת חשבונות

כלכלת משפחה

לימודי שוק ההון

חברי המערכת

שוק ההון

שירותי מחשוב

כלכלה

מחשבונים

פרסמו אצלנו

נדל"ן

דיני מקרקעין

שוק ההון

מידע פיננסי

תקנון האתר

פרסום ומדיה

משכנתא

פנסיה

רוטנברג עו"ד גירושין 

צור קשר

ספורט ובריאות

פנסיה

יזמות

עסקים קטנים

RSS

טכנולוגיה

ייעוץ מס

משכנתאות

פורקס

       
       

חדשות כלכלה, עסקים , שוק ההון, משכנתא אקונומיסט.

דרונט בניית אתרים
© כל הזכויות שמורות לפורטל כלכלה, עסקים אקונומיסט בע"מ.