כלכלה, עסקים- פורטל אקונומיסט
 
 
 
 
 
 
ספונסר

הסקירה השבועית של ספונסר

16/10/2010

ניתוח מדדים

סקירה שבועית – שבוע מסחר חיובי במיוחד מלווה בשיא כל הזמנים חדש במדד המעו"ף ועליות חדות בכל המדדים עבר על המשקיעים בבורסה באחד העם. בסיכום שבועי סיימו המדדים המובילים בעליות של כ- 4% כשמדד הנדל"ן בולט לטובה בזינוק של כמעט 7% בהובלת מניית כלכלית ירושלים שנסקה ב- 20%. עוד בלטה במדד ת"א 100 מניית מכתשים אגן שקפצה בכ- 22% השבוע לאחר הידיעה על אפשרות מכירת החברה לחברה ענקית בשליטת ממשלת סין בפרמיה של עשרות אחוזים ממחיר השוק. מנגד, מניית רציו התממשה השבוע בכ- 6.5% לאחר מספר כתבות שליליות בגין פתיחת חקירה משטרתית על מעורבות העולם התחתון.

באפיק הסולידי, מדדי התל בונד רשמו עליות שערים נאות גם השבוע כשמדד תל בונד 40 הגדיל לעשות כשעלה בכ-1.15%.

באג"ח הממשלתי נרשמה מגמה מעורבת, שערי אגרות החוב הצמודות למדד רשמו עליות שערים של עד כ- 0.7% בטווחים הארוכים ומנגד, מדדי אגרות החוב השקליות (השחרים) ירדו לאורך כל העקום עד כ- 0.45%. מחזורי המסחר היו גבוהים יחסית ועמדו על כ- 2.1 מיליארד ש"ח בממוצע ליום.

בסיכום שבועי מדד המעו”ף עלה ב- 3.34%, מדד ת”א 75 עלה ב- 4.72%, מדד הבנקים הוסיף לערכו 4.25%, מדד הנדל”ן 15 רשם השבוע עליה של 6.79% ומדד התל-טק 15 עלה ב- 0.7%. בשוק המט”ח הדולר היציג רשם עד כה ירידה שבועית של 0.9% לרמה של 3.57 ש”ח לדולר.

תחזית – מדד המעו"ף עלה בצורה חדה בשבוע החולף תוך כדי כך שהוא רושם שיא כל הזמנים חדש וכמעט נוגע ברמה של 1260 נקודות. כתוצאה מכך, התקבל איתות קניה טכני ברור עם יעדים גבוהים ברמות 1300 ו- 1350 נקודות וכנראה שנגיע אליהן עוד השנה.

תזכורת – בשלושת החודשים האחרונים מרמה של 1060 נקודות, הופיע המשפט הבא בכל תחזית שבועית שניתנה כאן באופן קבוע – "לדעתי ישנו סיכוי טוב שנראה עוד השנה ראלי נוסף ושיאים חדשים במדד המעו”ף". מאז מדד המעו"ף רשם עליות של כמעט 20% ושיא חדש.

שקל-דולר – הדולר המשיך לרשום ירידות שערים גם בשבוע החולף וכרגע אף נסחר ברמה של 3.57 ש"ח לדולר וזאת לאחר ששבר כלפי מטה את אזור התמיכה הקריטי אותו ציינו בחודשים האחרונים באזור של 3.63-3.65 ש"ח לדולר ולמרות המשך התערבויות חוזרות ונשנות של הנגיד שקונה מאות מיליוני דולרים כמעט מידי יום אולם כאמור לא מצליח לעצור את המגמה השלילית, שבירה זו אכן היוותה איתות מכירה כפי שציינו בתחזיות הקודמת וכעת המטבע האמריקאי צפוי להמשך לרדת אלא אם כן תגיע הפתעה לא צפויה כגון התחזקות משמעותית בעולם.

מדד DAX גרמניה – המדד מורכב ממניות 30 החברות הגדולות ביותר בבורסת פרנקפורט שבגרמניה. המדד הינו אחד המדדים המובילים באירופה במונחי שווי שוק וסחירות במניות המרכיבות אותו. כפי שניתן לראות בגרף היומי המצורף מדד המניות הגרמני פרץ בשבוע החולף את אזור ההתנגדות הקשה ברמות של 6350-6400 נקודות ובכך נרשם לו שיא חדש והתקבל איתות קניה חד משמעי וברור.

מדד הנסד"ק 100 – מדד המורכב ממאה מניות הטכנולוגיה בעלות שווי השוק הגבוה ביותר הנסחרות בבורסת הנסד"ק בניו יורק.

מדד הנסד"ק 100 הוא המדד המקומי הגדול ביותר שאינו מורכב ממניות פיננסים. המדד מורכב ממניות תוכנה, חומרה, טלקום, מניות קמעונאות וביוטכנולוגיה. השבוע בחרנו להעלות גרף שבועי של מדד הטכנולוגיה המוביל בעולם, ניתן לראות אזור התנגדות היסטורי ברמה של 2050/70 נקודות אותו המדד עבר רק פעם אחת לאחר שנת 2002 וכפי שניתן לראות בגרף זה קרה בשנת 2007 שם המדד הגיע לאוזר של 2200 נקודות וחזר לאחר מספר שבועות אחורה. פריצה של אזור זה תיקח את המדד ליעד עולה נוסף של כ- 6% לרמת 2200 נקודות.

מדד s&p 500 – מדד משוקלל של שערי כל 500 המניות הנסחרות בבורסה לניירות ערך בניו-יורק. רשימת המניות במדד זה כוללות 425 מניות של חברות בענף התעשייה ו- 75 מניות של חברות בענף התחבורה. מפריצת רמת ההתנגדות על 1130 נקודות המדד התקדם קדימה כשהשבוע הוא מגרד את אזור שבוא החלו הירידות במאי בעקבות משבר החובות של מדינות אירופה ברצועת המחיר של 1180/3 נקודות, ניתן לראות את המהלך הנאה שגמע המדד מרמות השפל האחרונות על 1040 ללא כל תיקון בדרך עד לאזור ההתנגדות שבלם אותו ביומיים האחרונים,  פריצה של אזור זה יביא ליעד בשיא השנתי סביב רמת 1220 נקודות, כל תיקון יורד לרמת 1150 יחשב סביר בהחלט בשלב זה כשרק שבירה של 1130 נקודות תעמיד את המגמה העולה לטווח הקצר בסימן שאלה.

מדד הדקס – מדד המורכב ממניות 30 החברות הגדולות ביותר בבורסת פרנקפורט שבגרמניה. המדד הינו אחד המדדים המובילים באירופה במונחי שווי שוק וסחירות במניות המרכיבות אותו. השבוע פרץ מדד הדקס הגרמני את השיא השנתי ברמת 6340 נקודות לאחר שנכשל לעבור רמה זו ולהתבסס מעליה במשך 4 פעמים בשנה החולפת, בנוסף המדד נסחר מעל רמה של 6400 נקודות מה שמחזק עוד יותר את הפריצה, מחיר היעד העולה שוכן ברמת 6600 נקודות.

סקירת P&F (פוינט אנד פיגר) – מדדי הBP ממשיכים בתנועה עולה גם השבוע אולם חלקם כבר מגרדים את הredzone (האיזור הגבוה של המדד המצביע על שוק בקנית  יתר) דבר המצריך משנה זהירות בהמשך קניות.חשוב לציין שעדיין יש "בשר" לעליות גם מבחינת המדדים האלו וכי עדיין לא הגיעו להתנגדויות הסטוריות. מדדי המשנה קצרי הטווח כבר נמצאים ברמות גבוהות וחלקם גבוהות ביותר ואכן בשבוע האחרון ראינו התקדמות איטית יחסית  של השוק כלפי מעלה .
מבחינת קריאת כל הנתונים השוק ממשיך להיות שורי יחד עם זה רמת הסיכון לתיקון כלפי מטה עולה .

סקטורים: כל הסקטורים בביקוש פרט לסקטור הבנקים וההלוואות החלשים.

הסקטורים שממשיכים להוביל את השוק הם סקטור הרכב וסקטור האינטרנט.סקטור המתכות הקלות וסקטור הכימיה התחזקו לאחרונה על חשבון סקטור הנדל"ן.

שווקים עולמיים:

השווקים החזקים בעולם הבורסה בטורקיה והבורסה בתאילנד.

השוק בישראל:

מדדי הBP כבר נמצאים באיזור התחום האדום אולם בתנועה עולה וכל עוד לא הסתובבו מדובר בשוק עולה.

מניות לקראת פריצה:

אלרוב ישראל מעל 12000 פטרוכימיים מעל 1120 באיתותי קניה מסוג משולש שורי. לדעתי בעלות פוטנציאל  לעליות יפות.

ניתוח מניות

כיל (281014) – החברה, כימיקלים לישראל בע”מ, הינה חברה רב לאומית הפועלת בעיקר בתחומי הדשנים והכימיקלים המיוחדים, בארבעה מגזרים - דשנים, מוצרים תעשייתיים, מוצרי תכלית ומטלורגיה. פעילות כיל בישראל מתבססת, בעיקרה, על משאבי הטבע - אשלג, ברום מגנזיום ומלח מים המלח וסלע פוספט מהנגב. עוד מתבססת הפעילות על מכרות אשלג ומלח בספרד ובאנגליה. כיל עוסקת בהפקת מינרלים אלה, במכירתם ברחבי תבל, וכן בפיתוח, ייצור ושיווק של מוצרי המשך המבוססים בעיקר על חומרי גלם אלו.

ניתוח טכני – המניה נמצאת במהלך עולה ברור, פורצת את רמת השיא השנתי וממשיכה למעלה. התנגדות קרובה שוכנת ב 5730 נקודות, פריצתה תסמן יעד נוסף ב 6240 נקודות. רמת התמיכה הקרובה שוכנת ב 5380 ואחריה ב 5200, הנחת העבודה כרגע היא שכל זמן שהמחיר נשאר מעל שתי רמות התמיכה הללו, הכיוון ממשיך להיות למעלה. 

בזן (2590248) – החברה, בתי זקוק לנפט בע”מ, עוסקת בשלושה תחומי פעילות:

- זיקוק: רכישת נפט גולמי וחומרי ביניים, זיקוקם והפרדתם למוצרים שונים. כמו כן, עוסקת בתי זיקוק במכירת מוצרי דלק מוגמרים ומוצרי ביניים ללקוחותיה בארץ ובחו”ל, וכן מספקת שירותי חשמל וקיטור ושירותי תשתית.

- פולימרים: ייצור פוליאתילן ופוליפרופילן, שהם חומרי הגלם העיקריים בתעשיית הפלסטיק.

- ארומטים: ייצור חומרים ארומאטיים, אשר משמשים כחומרי גלם בייצור מוצרים אחרים. מניות החברה נסחרות תחת מדד ת”א 25.

ניתוח טכני – המניה נמצאת במהלך עולה, נסחרת בתוך תעלה עולה ונמצאת כרגע סמוך להתנגדות קשה סביב 217-220 נקודות, רק פריצה של התנגדות זו תאפשר המשך עליה בנייר, אחרת נראה קודם מימוש בטווח הקצר לעבר התמיכה ב 206-208 נק'. שבירה של הרצועה ב 206-208 תהווה איתות לתיקון עמוק יותר ואילו פריצה של 217-220 תהווה איתות למהלך עולה נוסף לעבר השיא השנתי.

חברה לישראל (576017) – החברה, החברה לישראל בע”מ, הינה חברת החזקות הפועלת בייזום, קידום ופיתוח של עסקים בישראל ובחו”ל. לשם ביצוע השקעותיה, החברה לישראל, לרבות באמצעות חברות בנות, בוחנת מעת לעת הזדמנויות השקעה בתאגידים ומיזמים בתחומים שונים, ובכלל זה, מיזמים זרים או כאלו בעלי פעילויות בינלאומיות, תוך התמקדות בגופים בעלי היקף פעילות רחב או פוטנציאל להיקף כזה, ותוך שאיפה להחזיק בשיעורי החזקה משמעותיים בהם.

החברה לישראל פועלת, באמצעות מערך של תאגידים מוחזקים, בעיקר בענפי הכימיקלים, הספנות, האנרגיה והטכנולוגיה המתקדמת. כמו כן, פועלת החברה לישראל לייזום ופיתוח עסקים נוספים. מניות החברה נסחרות תחת מדד ת”א 25
ניתוח טכני – המניה נמצאת במהלך עולה ברור אך נסחרת בשלב זה בתוך יתד דובית שאין להתעלם מקיומה. הנעילה אתמול מתחת לרמת 3515 ₪ למניה מסמנת לדעתי יעד יורד מיידי ברמת 3380 ₪ למניה, במידה ורמה זו תשבר היעד לתיקון היורד יהיה סביב 3300-3310 ₪ למניה. מלמעלה ההתנגדות הבאה שוכנת על גאפ פתוח היסטורי ב 3850 ₪ למניה.

לסיכום, לדעתי נראה מימוש בטווח הקצר לקראת המשך עליות בטווח הארוך יותר.

בזק (230011) – החברה, בזק החברה הישראלית לתקשורת בע”מ, והחברות בנות שלה עוסקות בארבעה תחומי פעילות עיקריים:

- תקשורת פנים ארצית נייחת: שירותי טלפוניה, שירותי גישה לאינטרנט ושירותי תמסורת ותקשורת נתונים.

- רדיו-טלפון נייד: שירותי רדיו-טלפון תאי נייד, שיווק ציוד קצה, התקנה, הפעלה ותחזוקה של ציוד ומערכות בתחום התקשורת הסלולארית.

- תקשורת בינלאומית, שירותי אינטרנט ונס”ר (נקודת סיום רשת).

- טלוויזיה רב-ערוצית: שירותי שידור טלוויזיה דיגיטליים רב ערוצים באמצעות לוויין ואספקת שירותי ערך מוסף למנויים.

באפר’ 2010 הושלמה עסקה, לפיה רכשה בי קומיוניקיישנס (לשעבר סמייל 012) כ-30% מהון המניות המונפק והנפרע של בזק. מניות החברה נסחרות תחת מדד ת”א 25.

ניתוח טכני – המניה נמצאת במהלך עולה ומגיעה שוב להתמודדות עם רמת השיא השנתי, רצועת התנגדות שוכנת כעת בין 923 ל 930 נקודות, פריצתה תהווה איתות קניה נוסף למניה. רמת התמיכה והסטופ שוכנת בשלב זה סביב רמת 880 נק'.

ישראמקו (232017) – השותפות, ישראמקו - נגב 2, נוסדה על פי הסכם שותפות מוגבלת שנחתם בין ישראמקו אויל אנד גז כשותף כללי מצד אחד, ובין הנאמן ישראמקו ניהול כשותף מוגבל מצד שני.ישראמקו יה”ש עוסקת בתחום חיפושי והפקת נפט וגז בישראל.

מניות החברה נסחרות תחת מדד ת”א 25.

ניתוח טכני – המניה נסחרת בתנועת דשדוש סביב רמת השיא כאשר ההתנגדות שוכנת ב 58.5 נק' ואילו התמיכה ב 55 נק', פריצה או שבירה של גבולות אלה יהוו איתות למהלך הבא בנייר.

דיסקונט (691212) – התאגיד, בנק דיסקונט לישראל בע"מ, פועל באמצעות בנקים מסחריים בארץ ובחו"ל, בנקים למשכנתאות וחברות לשירותים פיננסים שעוסקות בין היתר בתחום כרטיסי האשראי, חיתום להנפקות וניהולן, השקעות בקרנות הון, ניהול תיקי השקעות, קופות גמל וקרנות השתלמות. פעילות הבנק מתבצעת באמצעות מספר חטיבות:

- בנקאות עסקית: מגזר זה כולל את החברות הגדולות.
- בנקאות מסחרית: מגזר זה כולל בעיקר חברות בינוניות, בעלות מחזור מכירות שנתי של עד 100 מיליון ש"ח.
- בנקאות קמעונאית: מגזר זה כולל את החברות הקטנות, לקוחות אח"מ ועסקים קטנים ופרטיים.
- בנקאות פרטית.

מניות הבנק נסחרות במדד ת"א 25.

ניתוח טכני – מבט  טכני מראה כי  המנייה נסחרת  תחת התכנסות מחירים עולה (שורית ) זה מספר שבועות . בשלב זה אנו מאוד קרובים לאתות יציאה מתחום  התכנסות זו , כאשר יציאה כלפי מעלה כלומר פריצה יאשר אתות חיובי עם יעד 1 לאזור 800 , ואילו שבירת ההתכנסות כלומר סגירה מתחת לרמת 700 יאשר אתות שלילי לטווח הקרוב, והפעלת סטופ למחזיקים.   ההכרעה –בשבוע הקרוב. למעקב.

שטראוס (746016) – החברה, שטראוס גרופ בע"מ, והחברות שבשליטתה הן קבוצת חברות תעשייתיות ומסחריות, אשר פועלות בישראל ומחוץ לישראל (במרכז ומזרח אירופה, ברזיל וארה"ב) בפיתוח, ייצור, שיווק ומכירה של מגוון מוצרי מזון ומשקאות ממותגים.

לשטראוס גרופ שיתופי פעולה עם מספר תאגידים רב לאומיים - הקונצרן הצרפתי "דנונה", הקונצרן האמריקאי "פפסיקו" והחברה האיטלקית "לוואצה". בשנת 2004 מוזגו לתוך שטראוס גרופ החברות שטראוס מחלבות ושטראוס סלטים.

לשטראוס גרופ פעילויות נוספות הכוללות: פיתוח, ייצור, שיווק, מכירה והפצה של מוצרי דבש, שמן זית וקונפיטורות תחת המותג "יד מרדכי", ייצור ומכירה של מוצרי שוקולד "מקס ברנר" והפעלת "Chocolate Bars" בארץ ובחו"ל תחת המותג "מקס ברנר". מניות החברה נסחרות תחת מדד ת"א  25.

ניתוח טכני – מבט טכני מראה כי בשבועות האחרונים נסחרת המנייה בהתכנסות מחירים עולה \ שורית ,  כאשר רמת ההתנגדות של תבנית זו עומדת על- 5600. יכולת לפרוצ רמה זו יאשר אתות חיובי ויעד ראשון לשיא על רמת 5896.   ברור שצריך לקחת בחשבון גם  כישלון כאפשרות ולכן סטופ ימוקם בשבירת התבנית כלומר- ברמת תמיכה על  5300 במונחי סגירה.

על רגל אחת

שופרסל (777037) – מניות החברה נסחרות תחת מדד ת"א 100. מבט טכני מראה כי המנייה נעה בתחום מסחר רוחבי- 2158-2310. אתות יתקבל כאשר נראה סגירה  מחוץ לתחום רוחבי זה .כאשר האפשרות לפריצה בהחלט  נראה כבסיכוי טוב עם יעד לרמת  אזור 2500.

פמס (315010) – מניות החברה נסחרות תחת מדד ת"א 100. מבט טכני מראה כי המנייה נסחרת רוחבית בשבועיים האחרונים בתחום- 10000-11000 כאשר יציאה מתחום זה יאשר אתות בהתאם. גובהה היעד הראשון יהיה כגובהה הטווח הרוחבי.

את הגרפים והניתוחים הטכניים המלאים ניתן למצוא באתר ספונסר www.sponser.co.il תחת המדורים "ניתוח מדדים", "ניתוח מניות" ו- "על רגל אחת".

הכותב הנו יו"ר ספונסר

הדפסשלח לחברהוסף תגובהצור קשר  הדלק בהZרקור
לסקירות נוספות
הסקירה השבועית של ספונסר, 2/01/2011
הסקירה השבועית של ספונסר, 5/12/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 21/11/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 14/11/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 7/11/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 31/10/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 16/10/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 12/09/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 30/08/2010
הסקירה השבועית של ספונסר, 1/08/2010
Next Page  [6-10]...[11]

אודות אקונומיסט

חדשות כלכלה

פורומים כלכלה

מאמרים כלכלה

לינקים נבחרים

מי אנחנו

כלכלה

הנהלת חשבונות

כלכלת משפחה

לימודי שוק ההון

חברי המערכת

שוק ההון

שירותי מחשוב

כלכלה

מחשבונים

פרסמו אצלנו

נדל"ן

דיני מקרקעין

שוק ההון

מידע פיננסי

תקנון האתר

פרסום ומדיה

משכנתא

פנסיה

רוטנברג עו"ד גירושין 

צור קשר

ספורט ובריאות

פנסיה

יזמות

עסקים קטנים

RSS

טכנולוגיה

ייעוץ מס

משכנתאות

פורקס

       
       

חדשות כלכלה, עסקים , שוק ההון, משכנתא אקונומיסט.

דרונט בניית אתרים
© כל הזכויות שמורות לפורטל כלכלה, עסקים אקונומיסט בע"מ.